La colocación se realizó a través de Bevsa, con la estructuración de Nobilis y la gestión de Plantesia, y registró una demanda de US$ 140 millones.
Montevideo | Todo El Campo | El Fideicomiso Financiero Eucaliptus del Sur II colocó con éxito US$ 70 millones en Certificados de Participación a través de la Bolsa Electrónica de Valores del Uruguay S.A. (Bevsa) con la estructuración de Nobilis. La demanda duplicó la oferta, alcanzando los US$ 140 millones, con la participación de inversores institucionales.
La gestión del proyecto está a cargo de la compañía Plantesia, el agente fiduciario es Winterbotham, un agente regulado por BCU a estos efectos, y la asesoría legal es de Oreggia & Beyhaut, mientras que BEVSA oficia como entidad representante.
La emisión contempló un tramo minorista y otro mayorista, mientras que el administrador suscribió un monto equivalente al 0,6% del total de la emisión, que equivale a US$ 420.000, coparticipación que va a ir aumentando año a año hasta alcanzar el 5% del total de la emisión en un lapso de 6 años.
En tanto, en el tramo mayorista, donde participaron inversores institucionales, la demanda fue de US$ 139,6 millones.
La emisión permitirá canalizar fondos hacia un proyecto forestal ubicado en el sureste del país, que comprende los departamentos de Rocha, Lavalleja y Maldonado. La iniciativa busca ofrecer a los inversores exposición a activos reales con una estrategia de gestión forestal de largo plazo y flujos asociados a la comercialización de madera.
El proyecto se desarrolla bajo la normativa nacional vigente y los estándares internacionales de Manejo Forestal Sostenible (MFS), y cuenta con la certificación internacional voluntaria Forest Stewardship Council (FSC).
El proyecto se extenderá por 15 años, con un retorno esperado de 8,54% anual para el inversor, previsto en distribuciones anuales en función de los flujos de fondos disponibles, debido a que el activo ya cuenta con plantaciones prontas para cosechar.
Desde Plantesia, la ingeniera agrónoma forestal, Lucía Basso, CEO de la compañía y presidenta de la Sociedad de Productores Forestales, destacó las perspectivas del sector forestal uruguayo.
“La industria forestal cuenta con fundamentos sólidos para su desarrollo en Uruguay, impulsada por la demanda internacional de madera y por el crecimiento de la capacidad industrial del país. En ese contexto, los proyectos que combinan una gestión profesional con una planificación de largo plazo ofrecen oportunidades para invertir en un sector estratégico para la economía nacional”, concluyó.
Por su parte, María José Zerbino, responsable de Mercado de Capitales de Nobilis, destacó el interés de los inversores en este tipo de activos y las características del proyecto.
“Los activos forestales representan una alternativa interesante para diversificar los portafolios de inversión, especialmente por su horizonte de largo plazo y su vínculo con la economía real. En este caso, la existencia de plantaciones de distintas edades permite proyectar ingresos a partir de la comercialización de madera durante el desarrollo del fideicomiso”, afirmó Zerbino.
En tanto, Agustín Gattás gerente de Mercados de Bevsa, señaló que esta emisión “demuestra el potencial del mercado de valores local para canalizar el ahorro hacia proyectos productivos que generan actividad económica y empleo. Además, contribuye a ampliar las alternativas disponibles para los inversores y a fortalecer el mercado de capitales local”.
Compartir
Comparte este contenido en tus redes sociales!